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日前,中鼎智能(无锡)科技股份有限公司(下称“中鼎智能”)向港交所递交了招股书,由
中鼎智能是A股上市公司诺力股份(603611.SH)的子公司,此次港股IPO,不仅是上市公司分拆子公司,更是丁毅、丁晟“父子档”联手闯关港交所。
IPO日报注意到,花费6.42亿元收买中鼎智能,成果丁晟这位企二代生长为掌舵人;而中鼎智能半途增资的股东张科大赚超越3.55亿元(包含股份价值),张元超740万元“捡漏”的股份两年大赚1.02亿元。很多高手中,谁才是最大赢家?
中鼎智能成立于2009年,总部在江苏省无锡市,是一家智能场内物流和仓储主动化解决方案供给商,由张耀明和张技以90%、10%的股权份额出资500万元兴办。
2012年,张耀明单独出资500万元增资。同年6月,张科以对价1500万元认购增资。
2015年,张科以对价4320万元单独出资增资。同一年,张耀明以对价1400万元向张元超转让18.92%股权,张技以对价108万元向张科转让1.46%股权。
至此,张科、张元超、张耀明别离持有公司80.11%、18.92%、0.97%的股份。
大体来看,张科花费5928万元成为了公司榜首大股东,张元超花费1400万元持有公司18.92%股份,创始人张技一分不赚不亏的退出了公司,张耀明花费72万元持有0.97%的股份。
2016年7月,以总对价5.4亿元从上述三人手中收买中鼎智能90%的股权,该对价部分以诺力股份发行的对价股份付出,部分以现金付出。中鼎智能剩余10%股权由张科持有。张耀明、张元超均退出了中鼎智能的持股。
其间,张科拿到1.6477亿元现金和诺力股份约1174万股(对价2.5589亿元)的股份;张元超拿到4541万元现金和约312.58万股(对价6811万元)股份;张耀明拿到582万元现金。
不考虑薪酬等要素,仅从股权改变来看,短短4年,张科的5928万元变成了1.6477亿元巨额现金和很多股权,“落袋净赚”现金超越1.05亿元,对价或超越3.55亿元;张元超“落袋净赚”现金超越3141万元,对价或超越9950万元;张耀明“落袋净赚”现金超越500万元。
尔后,2017年,张元超又杀回来,以740万元的对价从张科手中拿下中鼎智能剩余10%股权。张科再“落袋”740万元。
也就是说,740万元只是经过两年就易手变成了1.02亿元,张元超这笔生意赚得盆满钵满,而诺力股份共花费6.42亿元(包含股份价值)得到了中鼎智能悉数股份。
诺力股份成立于2000年,是我国物料转移职业抢先的制造商和服务供给商,于2015年1月28日在上交所揭露上市。
诺力股份上市第二年就完成了对中鼎智能90%股权的收买,揭露材料显现,中鼎智能2016年新增出售订单额超越7200万元,到了2021年打破30亿元,完成了大幅增加。
招股书显现,2022年-2024年(下称“陈述期”),中鼎智能营收别离为16.43亿元、16.95亿元和17.98亿元,同期净利润别离为7057.7万元、7818.2万元和8862.6万元,均持续增加。
从诺力股份发表成绩来看,诺力股份上市后经营收入和归母净利润均增加杰出,除2020年归母净利润略有下滑外,均持续增加,体现亮眼。
由中鼎智能的成绩体现来看,公司被诺力股份收买以来事务开展杰出,为诺力股份带来了可观的收益。
依据咨询机构灼识咨询的材料,2024年按收入计,中鼎智能在我国智能场内物流解决方案职业中排名第四,在我国工业范畴智能场内物流解决方案中排名第二,在我国新能源锂离子电池范畴智能场内物流解决方案中排名榜首。
诺力股份在公告中表明,此次分拆完成后,中鼎智能将进一步深耕才智物流体系商场,诺力股份进一步要点聚集智能智造配备事务板块,本次分拆有利于两边专心于各自的商场范畴并杰出主业,逐步增强独立性。
值得一提的是,2024年10月末,中鼎智能施行股权鼓励,即以6.38元/每1元注册资本的价格经过向限制性股票鼓励渠道定向增发算计30万股股权的方法向鼓励目标颁发鼓励股权,鼓励目标为中鼎智能5名董事、高管。
也就是说,以此来看,诺力股份的6.42亿元增值到8.55亿元,再考虑到对公司成绩的进步,好像这笔收买达成了多方共赢的局势。
到2025年5月6日,诺力股份持有中鼎智能99.6%的权益并有权行使投票权。员鼓励持股渠道无锡鼎泓持有剩余0.4%的股份。
而诺力股份算计约35.54%的股权由丁晟及其父亲丁毅和丁毅的爱人毛英持有,他们一起构成共同举动人士。因而,诺力股份、丁晟、丁毅及毛英被视为中鼎智能的一组控股股东。
有意思的是,当时中鼎智能的掌舵人是丁毅、丁晟“父子档”中的丁晟,此次诺力股份子公司IPO也是当之无愧的分拆“子”公司上市。
招股书称,丁晟现年42岁,在2010年12月起担任诺力股份董事,首要担任供给策略性主张,并参加严重事项的决议计划,2016年促进诺力股份收买中鼎智能,并在2017年参加中鼎智能,引导公司开展壮大。现在丁晟担任公司董事长兼履行董事,担任董事会的领导与办理,并担任公司全体战略规划。
而现年73的丁毅历任长兴诺力机械厂供销科长、厂长、长兴诺力机械有限责任公司董事长兼总经理、浙江诺力机械有限公司董事长兼总经理、诺力股份董事长兼总经理,现任诺力股份董事长。
不难看出,丁晟这位企二代已逐步生长为独立自主的掌舵者,丁毅、丁晟这对“父子档”有望在A股、港股各展其能。
再看中鼎智能,其近年来收入首要由智能场内物流解决方案奉献。陈述期内,公司的智能场内物流解决方案收入别离约15.99亿元、16.03亿元和17.28亿元,占比别离约97.3%、94.6%和96.1%。
中鼎智能的智能场内物流解决方案,经过集成智能场内物流办理软件与堆垛机、络绎车、运送线、分拣机及等场内物流设备,在包含、轿车零部件、医疗及食物等广阔职业笔直范畴的库房、工厂及出产线内和谐货品的转移和寄存,可优化出产设备及库房内的货品流通、削减人工干预、优化空间使用并供给实时库存办理等增值功用,以此来降低成本、进步营运功率和作业精准度。
上述智能场内物流解决方案包含智能场内物流软件体系、主动仓储及存取体系、主动运送及分拣体系、体系等一个或多个子体系。
此外,中鼎智能客户大多数来源于范畴。招股书显现,陈述期内,该公司来自新能源客户的收入别离约12.61亿元、13.07亿元和13.48亿元,占比别离约76.8%、77.1%和75%。
值得重视的是,此次IPO,中鼎智能拟将本次募资中的一部分用于高档机器人及设备体系研制,详细包含:整合四向络绎车的高密度托盘库房机器人,以完成高密度仓储及灵敏、多方向托盘转移;第二代料箱多层络绎车体系,增强miniload的高吞吐量仓储及存取才能;料箱攀爬机器人,使料箱在仓储架内主动笔直移动,优化仓储密度及操作灵敏性;以及下一代料箱运送及分拣体系,改进物流功率及主动化订单拣选。